Обеспечить полный комплекс услуг

Сегодня проектное финансирование является одной из самых перспективных, но и рискованных схем в строительной отрасли. О том, как это направление развивается в Юго-Западном банке Сбербанка России, рассказывает заместитель директора управления инвестиционного кредитования и проектного финансирования Алексей Песоцкий.

— Какие проекты сегодня наиболее интересны Сбербанку на Юге России?

— Сбербанк России прочно занимает лидерство на банковском рынке ЮФО, активными темпами развивая сеть банковских офисов. Юг России инвестиционно привлекателен и перспективен для развития бизнеса. Основная задача банка — обеспечить свое присутствие на всей территории, оказывая полный комплекс банковских услуг последние несколько лет, банк добился высоких результатов деятельности. Только за 2007 год кредитный портфель банка в части финансирования строительных проектов региона вырос на 60%.

В планах банка — добиться кратных результатов увеличения кредитования строительной отрасли ЮФО. Сегодня наличие широкого инструментария кредитного финансирования позволяет участвовать Юго-Западному банку Сбербанка России в проектах различных направлений, таких как девелопмент, производство, сельское хозяйство, торговля, услуги, сделки по покупке готового бизнеса и т.д. Масштабы капиталовложений в реализацию проектов также практически безграничны. Одними из наиболее показательных проектов являются:

• Строительство жилого комплекса Новый город, ООО «СИК «Девелопмент-Юг», г. Краснодар.
• Строительство жилого комплекса Каскад, ООО ИСК «Модус», г. Краснодар.
• Расширение сети автосалонов «Ключавто» — «Тойота», «Рено», «Мерседес», «Лексус» и др., ООО «СБСВ», Краснодарский, Ставропольский края.
• Строительство бизнес-центра «Пять морей», ООО «Строитель-М», г. Ростов-на-Дону.
• Расширение торговой сети супермаркетов «Мой город», г. Таганрог.

— Насколько, по-вашему, высоки риски финансовой структуры в проектном финансировании? Какие гарантии необходимы банку для участия в проекте на стадии его разработки?

— Проектное финансирование является одной из самых рискованных схем как для банка, так и для заемщика. И применима, как правило, к крупномасштабным, капиталоемким проектам. Основной гарантией возврата вложенных средств, в т.ч. кредитных ресурсов банка, является денежный поток, генерируемый реализуемым проектом. Поэтому главным вопросом в реализации подобных схем является снижение рисков инвестирования, распределение риска между участниками проекта.

Сегодня в Юго-Западном банке существует целый комплекс способов минимизации рисков. К ним относятся: определение структуры финансирования, закрепление надежных источников финансирования проектов, применение схем параллельного финансирования, анализ контрактной базы проекта, определяющей расходную и доходную его часть, тщательная экспертиза проектной и разрешительной документации, различные залоговые схемы, гарантии и поручительства, ряд процедур контроля реализации проекта и др.

— С 16 по 18 июня в Москве проводилась конференция, посвященная развитию проектного финансирования в России. Какие основные проблемы видят банки в развитии этого направления?

— Проведение таких мероприятий, как ежегодная конференция «Торговое и проектное финансирование в России», в настоящее время является актуальным и обоснованным. Основной задачей участия банков в реализации крупных инвестиционных проектов является нахождение определенного компромисса в распределении рисков финансирования между всеми участниками инвестиционных проектов. Юго-Западный банк Сбербанка России является одним из немногих банков, внедривших практику проектного финансирования на территории ЮФО. Банком накоплен богатый практический опыт в рамках данного направления, однако при реализации схем проектного финансирования имеется ряд проблем, обусловленных различными факторами. Наиболее важными являются следующие:

• Длительный процесс формирования проектной и разрешительной документации.
• Ограниченность источников финансирования проектов за счет собственных средств их инициаторов.
• Низкий уровень легализации бизнеса, теневые схемы финансирования проектов.
• Ограниченность ликвидных залоговых активов.

Высокий уровень инвестиционной привлекательности нашего региона обуславливает положительные тенденции в развитии схем проектного финансирования. Реализация приоритетных национальных проектов, развитие Черноморского побережья, принятие положительного решения МОК о проведении зимней Олимпиады 2014 г. на территории г. Сочи — все это обеспечило огромный импульс в развитии региона, активизировало инвестиционные процессы, деятельность банковских структур как кредиторов реализуемых инвестиций. В настоящее время в ЮФО, в частности на территории Краснодарского края, сосредоточены одни из самых крупных и привлекательных инвестиционных проектов.

— Какова максимально возможная доля участия банка в строительном проекте?

— Любой проект, реализуемый как на условиях проектного финансирования, так и с применением более консервативных схем предполагает определенную структуру финансирования, формируемую по правилу: чем больше рисков, тем больше доля собственного участия в проекте его инициаторов. Как правило, Юго-Западный банк финансирует основную часть инвестиционных затрат, но не более 70-80% стоимости инвестиционного проекта. Данные цифры соответствуют международной практике банковской деятельности и обеспечивают заинтересованность заемщиков в успешной реализации проекта. Конечно, это не жесткие рамки, есть и исключения, так как к каждому проекту всегда формируется индивидуальный подход.

— Сегодня в ЮФО активно развивается производство строительных материалов. Насколько перспективным считаете вы участие в создании данных производств?

— Юго-Западный банк активно участвует в финансировании проектов организации производства строительных материалов. Бурный рост строительного бизнеса столкнулся с серьезной проблемой дефицита стройматериалов в стране. Потребность в данной продукции опережает существующие производственные мощности. Негативными последствиями данной ситуации являются высокие цены на строительные материалы, увеличение себестоимости строительства, перебои в поставках, увеличение сроков строительства. Таким образом, развитие данной сферы является сегодня объективной необходимостью. Рентабельность и перспективы данных производств достаточно привлекательны для банковских структур как потенциальных кредиторов.

340000, г. Ростов-на-Дону, ул. Евдокимова, 37
Тел.: (863) 287-80-38, 287-80-39, 287-80-40,

г. Краснодар, ул. Гимназическая, 65
Тел.: (861) 219-02-10, 275-04-42

Генеральная лицензия Банка России №1481 то 3.10.2002.